Пользователю достаточно пройти процедуру регистрации, в некоторых случаях — верификации личности и пополнить баланс своего биржевого счета. Пользователи могут легко создавать учетные записи, вносить средства, размещать рыночные или лимитированные ордера, а также проверять баланс своих счетов — и все это на простой и удобной панели управления. Торговый процесс часто упрощается, и пользователи могут иметь доступ к различным инструментам, графикам и функциям для анализа рынка. Ключевой фактор выбора торговой платформы для трейдеров — это уровень ее ликвидности. Ликвидность определяет, насколько быстро трейдер может купить актив и выйти из него по привлекательной для него цене.

• Это связано с тем, что внимательные трейдеры или боты могут быстро получить прибыль от любого несоответствия цен посредством арбитража .
• Это достигается за счет привлечения большого количества пользователей, взаимодействия с маркет-мейкерами и, в некоторых случаях, через внутренние механизмы, обеспечивающие достаточный объем торгов.
• В этой статье я расскажу не только про устройство децентрализованных обменников, но и познакомлю с наиболее яркими образцами DeFi приложений такого типа.
• Проблемы с прозрачностью, безопасностью и высокой комиссией решают DEX на основе AMM.
• Несмотря на то, что первым концепцию AMM в Ethereum применил протокол Bancor, Uniswap одним из первых DEX на базе AMM популяризировал формулу маркетмейкеров на основе постоянного значения произведения.
• Такие компании являются платформой для поиска пользователями новых ордеров на продажу или покупку криптовалютного актива.

Децентрализованная биржа – это торговая площадка peer-to-peer, где вы можете торговать криптовалютами напрямую с другими пользователями, обходя посредников. «Ликвидность на традиционных биржах активов исторически обеспечивалась небольшой горсткой профессиональных торговых фирм с разрешенным доступом и специализированными инструментами. Это концентрирует ликвидность в руках нескольких участников, которые могут вывести свои активы в периоды волатильности и ограничить торговлю активами, когда пользователи в них больше всего нуждаются». Фьючерсные контракты — это соглашения купить или продать актив в будущем по заранее определенной цене.

Лучшие Спотовые Биржи

Новые стейблкоины или обычные токены имеют низкую ликвидность в традиционных ликвидных парах. Применение общего пула ликвидности положительно влияет на масштабируемость протокола. Wombat Exchange перенял стратегию банков и реализовал общий пул ликвидности.

Александр Шишканов имеет несколько лет опыта работы в крипто- и финтех-индустрии и увлечен изучением технологии блокчейн. Александр пишет на такие темы, как криптовалюта, финтех-решения, торговые стратегии, развитие блокчейна и многое другое. Его миссия – просвещать людей о том, как эта новая технология может быть использована для создания безопасных, эффективных и прозрачных финансовых систем. Веб-сайт Phemex предлагает множество ресурсов, которые помогают инвесторам узнать больше о криптовалюте и процессе ее покупки и продажи. Самый простой способ купить криптовалюту на Phemex — с помощью кредитной карты, это занимает всего пять шагов от начала до конца.

Именно поэтому вы должны хранить свои средства в личном кошельке для их защиты от таких вторжений. CoinDesk работает как независимое дочернее предприятие с редакционным комитетом, защищающим журналистскую независимость. Сотрудники CoinDesk, включая журналистов, могут получать опционы в группе Bullish в качестве части их компенсации. Какой бы аккуратной ни была эта система, она все же создает риск для поставщиков ликвидности, стоящих за пулом.

Dex C Оффлайновыми Книгами Заказов

Как финансовые институты, так и розничные инвесторы начали искать надежные и регулируемые платформы для вложения в криптовалюты, что привело к появлению бирж, соответствующих строгим нормативным требованиям. Это не только повысило доверие к криптовалютным рынкам, но и способствовало их интеграции в традиционную финансовую систему. В качестве клиринговых контрагентов CEX создают уровень анонимности, выступая в качестве единственного контрагента для всех согласованных заказов, тем самым скрывая личности отдельных покупателей и продавцов. Такой подход гарантирует эффективное управление процессом транзакции, выполнение всех обязательств и правильное перемещение активов между счетами. За последние несколько лет криптовалютная индустрия стала как никогда популярной.

Централизованные и децентрализованные криптобиржи по-разному подходят к самой форме обеспечения ликвидности. Как правило, централизованные биржи имеют более высокую ликвидность по сравнению с DEX. Пользователи централизованных https://www.xcritical.com/ru/blog/tsentralizovannye-kriptobirzhi/ бирж полагаются только на протоколы безопасности CEX для защиты своих активов. Хотя большинство бирж используют отличные меры безопасности, они часто становятся мишенью для крупных хакерских атак.

Что Такое Централизованная Биржа (cex)?

Смарт-контракты обрабатывают ордеры без кастодиального хранения, что сильно повышает безопасность. Централизованная биржа (CEX) является одним из типов криптовалютной биржи. Для хранения ордеров покупки и продажи между трейдерами такого рода платформы CEX имеют книгу ордеров. При отправке криптовалюты мошенникам вернуть средства практически невозможно, поскольку в этом заключается особенность работы блокчейна. Все криптоинвесторы имеют равные права и в сети нет администратора, который мог бы отменять транзакции или приостанавливать их исполнение. Как следует из названия, управление и администрирование такой биржей лежат на плечах одной организации, которая выступает в качестве посредника между двумя сторонами.

Централизованные биржи криптовалют являются краеугольным камнем криптовалютной экосистемы, обеспечивая платформу для торговли, обмена и инвестирования в различные цифровые активы. Они действуют как посредники между покупателями и продавцами, управляя транзакциями и хранением криптовалют. Важность CEX сложно переоценить, ведь именно они делают криптовалюты доступными для широкой аудитории.

В отличие от централизованных платформ, децентрализованные биржи предлагают более высокий уровень безопасности, поскольку нет центрального кошелька, где хранятся средства пользователей, включая закрытые ключи. История знает немало случаев взлома горячих кошельков криптобирж и самих криптовалютных платформ, когда трейдеры и инвесторы теряли миллионы долларов, не имея возможности вернуть свои средства. Как уже упоминалось выше, децентрализованная биржа (DEX), в отличие от централизованной, не имеет руководящего органа, который занимается полным управлением платформы. Это означает, что пользователям не нужно опасаться за сохранность своих данных и денег, ведь нет человека, который имеет к ним доступ. Полная прозрачность и безопасность торговли — отличительные особенности децентрализованных бирж, которые также предлагают полный контроль над криптокошельком и другими ключевыми элементами интерфейса платформы.

Это связано с тем, что внимательные трейдеры или боты могут быстро получить прибыль от любого несоответствия цен посредством арбитража . Если бы определенный пул содержал очень мало ETH, трейдерам пришлось бы позволить продавать ETH в пул по более высокой цене, чем указал более широкий рынок. Трейдеры могли бы легко получить прибыль, купив их на более широком рынке и продав в пул. При этом объем пула будет расти, снижая предлагаемую цену до тех пор, пока она не станет соответствовать более широкому рынку. Параллельно с развитием мобильных приложений биржи продолжали улучшать и свои веб-платформы, делая их более функциональными, безопасными и удобными для пользователя.

В его основе лежат простота использования, эффективное расходование газа, устойчивость к цензуре и безопасность. Ликвидный рынок — это рынок, на котором можно легко купить и продать активы по справедливой стоимости. То есть существует высокий спрос со стороны тех, кто хочет приобрести актив, и достаточное предложение со стороны тех, кто хочет его продать.

Затем появилась технология автоматизированного маркет-мейкера (AMM), и DEX в корне изменились. Сегодня эти платформы позволяют пользователям вносить свои монеты и токены в стейкинг. За это они получают вознаграждение, а платформа создает пул ликвидности, который она может использовать. Все ордера являются запросами на обмен определённой суммы криптовалюты по указанной цене. Для анализа ордеров обмена, предложенных пользователями, а затем для их автоматического сопоставления и выполнения платформы CEX используют специальные программы. Эта статья поможет пролить свет на то, что такое децентрализованные и централизованные биржи.

Однако по мере роста популярности Bitcoin и появления новых альткоинов, таких как Litecoin и Ethereum, биржи начали разрабатывать и внедрять более сложные торговые инструменты и функции. Используя технологию блокчейна, CEX устранили необходимость в брокерах-посредниках, поскольку транзакции совершаются непосредственно в интерфейсе биржи. Эта эволюция криптовалютных бирж знаменует собой значительный сдвиг в том, как торгуются цифровые активы, предлагая более оптимизированный и безопасный подход для пользователей по всему миру. Эти биржи являются преобладающим выбором для покупки и продажи криптовалюты, поскольку их предпочитают за их удобство и дружелюбие по сравнению с децентрализованными биржами ( DEX ). Допустим, вы хотите торговать криптовалютой, которая работает на блокчейне Ethereum. Затем вам понадобится подключить личный кошелек к бирже и разместить ордер.

Чем больше ликвидности ты предоставишь пулу Balancer, тем больше токенов Balancer  заработаешь. Следовательно, пулы ликвидности на Balancer больше не ограничиваются только тремя активами и не связаны постоянной формулой продукта, заставляющей пулы поддерживать равный процент каждого актива. Он позволяет распределять ваши средства по пулам без привязок к определенным парам, но теряя на проскальзывании. В результате Curve.fi стал востребованным протоколом для обмена стейблкоинов из-за низких комиссий и низкого проскальзывания.

Для пользователя доступен функционал ввода активов в обменник и вывода. Поставщики ликвидности — это пользователи, которые передают свои активы в резервы обменнику. Эти резервы используются для быстрого исполнения операций (обмен токенов). За предоставление ликвидности поставщикам полагаются комиссионные отчисления за транзакции. Этот процесс часто называют майнингом ликвидности или созданием рынка.

Биржи сопоставляют покупателей и продавцов, используя книгу заказов, где заказы представляют собой запросы на покупку или продажу определенного количества криптовалюты по определенной цене. Эта система агрегирует заказы пользователей, а специальное программное обеспечение сопоставляет и выполняет соответствующие заказы на покупку и продажу. Децентрализованная биржа (DEX) — это тип биржи, который специализируется на операциях между участниками напрямую с криптовалютами и цифровыми активами. В отличие от централизованных бирж (CEXs), DEXs не требуют надёжного третьего лица или посредника для осуществления обмена криптоактивами. Этот аспект помогает предотвратить мошеннические действия и вообще любые виды преступлений, связанных с кражей денег и цифровых активов. Усилившееся давление регуляторов в США на крупные платформы в 2023 году, как казалось многим, должно было ускорить переток пользователей с CEX на DEX.